第 8 章投资控制

第8章投资控制

投资控制概述 • 投资控制是指要在批准的预算条件下确保项目保质按期完成。也就是在项目投资形成过程中，对项目所消耗的人力资源、物质资源和费用开支，进行指导、监督、调节和限制，及时纠正将发生和已发生的偏差，把各项费用控制在计划投资的范围之内，保证投资目标的实现。 • 投资控制的目的是降低项目成本，提高经济效益。

1、资源计划 输入： 1）工作分解结构 2）历史资料 3）范围陈述 4）资源库描述 5）组织策略工具和方法 1）专家判断 2）头脑风暴法输出： 1）资源需求 2、成本估算输入： 1）工作分解结构 2）资源需求 3）资源单价 4）活动时间估计 5）历史资料工具和方法： 1）类比估计等输出： 1）成本估算 2）详细说明 3）成本管理计划信息工程项目投资控制框架

3、成本预算 输入： 1）成本估算 2）工作分解结构 3）项目进度工具和方法： 1）成本估计工具和方法输出： 1）基准成本 4、成本控制输入： 1）基准成本 2）执行情况 3）改变的要求 4）成本管理计划工具和方法： 1）成本改变控制系统 2）执行情况测定 3）另外的计划 4）项目管理软件输出： 1）修改后的成本估算 2）预算更新 3）纠正措施 5）项目完成的成本估计 4）经验与教训信息工程项目投资控制框架

有建设意图项目立项项目正式启用项目废弃设计准备阶段设计阶段实施阶段启用前准备阶段保修期编制项目计划书编制可行性研究报告项目评估编制设计任务书方案设计扩初设计实施方案设计实施项目实施阶段项目使用阶段项目决策阶段项目全寿命周期信息工程项目建设过程示意

有建设意图项目立项项目正式启用设计准备阶段设计阶段实施阶段启用前准备阶段保修期编制项目计划书编制可行性研究报告项目评估编制设计任务书方案设计扩初设计实施方案设计实施招标投标实施投资框算投资估算投资规划竣工结算预算实施方案预算标底投标价合同价结算信息工程项目投资控制过程示意

设计准备阶段 设计阶段实施阶段启用前准备阶段保修期竣工结算投资框算投资估算投资规划预算（修正预算）实施方案预算标底投标价合同价结算 30% 25% 15% 10% 5% -5% -10% -15% -25% -30% 投资控制过程的大致偏差范围

投资控制的原则 • 投资最优化原则 • 全面成本控制原则 • 动态控制原则 • 目标管理原则 • 责权利相结合原则

投资控制失效的原因 • 项目投资失控是指项目建设的实际成本额大大超过了项目的计划成本额，项目的实际投资额形成的固定资产的比例低。 1、思想方面（1）项目建设超过客观的合理经济规模；（2）对项目的设计缺乏成本控制意识；（3）对项目成本的使用缺乏责任感和投入产出观念。

投资控制失效的原因 2、组织方面（1）建设单位控制项目投资的组织机构不健全，没有项目投资控制组织，没有落实负责投资控制的具体人员；（2）控制项目投资的责任不清，奖罚不明，缺乏应有的严格明确的有关规章制度和奖罚条例；（3）承建单位项目经理班子中，对投资控制的分工不明，对投资控制的领导、督查不得力，实施方案、设备等不能按时进行，影响工程实施，从而引起费用增加；监理工程师缺乏投资控制的责任感，项目各个阶段的投资控制工作缺位。

投资控制失效的原因 3、技术方面（1）进行项目成本估算时，项目规划设计的深度不够，不能满足成本估算的要求；（2）采用的项目成本计算方法选择不当，与项目的实际情况和占有的数据资料不符；（3）项目成本计算的数据值不准确，计算疏忽漏项，使计算的成本偏低；（4）设计者没有搞好设计优化方案，使项目设计方案突破项目成本目标值；（5）项目实施期间，有关物资价格上涨幅度大大超过对其上浮的预测值；（6）项目规划和设计方案变更较大，引起有关费用的大大增加；（7）没有考虑工程实施中可能发生的不可预见的因素，故使实施所需要费用大量增加。

投资控制失效的原因 4、方法方面（1）缺乏用于项目投资控制所需的有关报表及数据处理方法，如项目实施中缺少完整、准确、及时、适用的有关数据的采集、处理、审核和表现方法；（2）缺乏系统的成本控制程序和明确的具体要求；在项目进展的不同阶段对成本控制的任务、要求不明确，在项目进展的整个过程缺乏连贯性的控制；（3）缺乏科学、严格、明确、完整的成本控制方法和成本控制工作制度。

投资控制失效的原因 5、手段方面（1）缺乏使用投资控制软件系统，利用投资控制软件，大量历史数据、市场信息可以集中存储，可以编制不同阶段、不同深度的费用计划；（2）能够动态地进行计划值与实际值的比较，并及时提供各种需要的状态报告。

投资控制要点 1、项目实际成本不超过项目计划投资； 2、应十分重视前期（设计开始前）和设计阶段的投资控制工作； 3、以动态控制原理为指导进行投资计划值与实际值的比较； 4、可采取组织、技术、经济、合同措施； 5、有必要地进行计算机辅助投资控制。

信息系统工程投资控制基础知识与方法

项目投资 • 项目投资是指投资主体为了达到一定的目的而将其能支配的资金(或其他资源)投入工程项目建设的过程。（1）投入的资金（2）资金投放行为（3）资金投入的过程

工程监理费 可行性分析、论证工程前期费造价评估招投标费用信息系统工程项目总费用人工费用咨询/设计费直接费用现场经费实施方案设计费硬件费开发软件工程费软件费系统软件企业管理费间接费用财务费计划利润风险费用税金工程验收费系统运行费其他费用验收测试费用第三方测试费性能测试费用 IT项目投资构成

货币的时间价值与投资决策 • 货币的时间价值表现为同质同量的货币在不同时点上具有不同的经济价值。 • 采用静态分析研究法来评估项目就会忽视从投入到产出这个时间差因素对资金价值本身带来的影响，使项目评估不真实可靠。

货币的时间价值与投资决策 • 净现值分析（1）净现值是指经营期各年末的净现金流入量同建设期各年初的投资额均按照一定的相同的贴现率贴贴现到现时的，投入时点的现值差。（2）一般而言，若净现值是正数，则说明该投资方案是可行的，否则，投资方案不可行，若有几个可行方案，以净现值越大越好。 • 现值指数分析（1）现值指数也叫投资收益率，是指投资方案经营期各年末净现金流入量的总值与建设期各年初投资额总现值之比。（2）凡现值指数大于1的方案为可接受的方案，否则为不可行方案。（3）现值指数可使不同投资额的方案进行比较。

货币的时间价值与投资决策 • 内含报酬率分析（1）是根据某贴现率使投资方案的各年投资总现值和净现金流入量总值正好与贴现率相等。也即是一种能使投资方案的净现值为零的贴现率。（2）若内含报酬率大于资金机会成本，则方案可行，否则，不行。（3）多个可选方案，应选内含报酬率高的方案为决策。 • 敏感性分析（1）是指对相应的数据变动是否影响方案的可行性进行分析。（2）通过对未来的估算值多做几次变动，并反复计算比较，看看净现值是否变动很大，判断方案的稳定性。

实际投资决策 • 不能孤立地采用某种分析方法，应多方法结合起来分析； • 不能简单地、机械地计算，要做到通盘考虑，综合评价； • 不能光从数量上分析，还须考虑国家经济政策、社会效益、市场变化情况等问题。 • 提高决策的准确性，减少失误。

投资控制中的技术经济分析 • 只有通过综合评价而优选的方案才算是最佳方案，最佳方案的标志是技术上最佳，经济上合理而不是最少。 • 技术经济分析的特点：（1）综合性（2）系统性（3）实用性（4）数据化

投资控制中的技术经济分析 • 技术经济分析的步骤（1）确定目标：满足功能，经济合理（2）调查研究：资料和数据（3）拟定各种方案：多方案（4）方案评价：（见下页）

投资控制中的技术经济分析 • 方案评价（1）分析各方案在技术上的优缺点；包括技术方案对外部各种自然、技术、经济、社会所产生的影响；（2）建立各技术方案的经济指标和各参数间的函数关系，即经济数学模型；（3）计算和求解数学模型；求最优方案的一般用列表法或图解法（4）技术方案的综合评价。在技术、经济、社会、政治等方面综合性最优的方案。

单方案的经济评价方法 • 有以下四种方法进行经济评价，主要是对技术上可行的方案，评价其经济上的合理性： 1、成本回收期法（1）静态成本回收期是指工程项目的净收益补偿全部成本所需的时间，当然回收愈短愈好，通常与国家或部门规定的标准成本回收期TM进行比较。（2）动态成本回收期是指给定基准收益率i用项目方案的净现金收入求出偿还全部成本的时间。

单方案的经济评价方法 2、等效年值法是指工程项目的所有现金流量都化为其等值的年金，用以评价方案的经济效益的经济分析方法。等效年值是指把工程项目在寿命期内所有收入和支出，按基准收益率折算成与其等值的各年年末的等效年金。通常基准收益率应高于货款的利率。只有当方案的等效年值大于零，在经济上才是合理的。等效年值法可用存储基金法或奖金还原法计算。

单方案的经济评价方法 3、净现值法与净现值指数法（1）净现值是指按基准收益率或设定的折现率，将各年的净现金流量折现到基准年的现值之和。基准年一般为建设的开始年。（2）净现值指数法是将技术方案在寿命期的净现值与逐年成本的现值之和进行比较，该数值反映了单位成本现值所创造的现值收益。 4、内部收益率法

投资控制的技术与方法 1、投资控制的常用技术（1）利用费用控制改变系统（2）实施的度量（3）督促建立附加的计划（4）利用计算工具

投资控制的技术与方法 2、投资控制方法（1）挣值分析法挣值管理是综合了项目范围、进度计划和资源，测量项目绩效的一种方法。它比较计划工作量、实际挣得多少与实际花费成本，以决定成本和进度绩效是否符合原定计划。（2）ABC分析法（Pareto图） “关键的少数和次要的多数”，即抓住关键的少数可以解决问题的大部分。ABC分析法也称费用比重分析法，不均匀分布定律法。如20%的子项目，占总成本的80%；（3）全寿命费用法项目的整个生命期的成本与费用控制方法。

输入 1）工作分解结构 2）历史资料 3）范围陈述 4）资源库描述 5）组织结构工具与方法 1）专家判断 2）替代方案的确认输出 1）资源需求信息系统工程资源计划、成本估算及预算 • 资源计划是确定完成项目每一项活动需什么资源（人、设备、材料）和这些资源的数量，它与成本估算紧密相关。

信息系统工程资源计划、成本估算及预算 • 成本估算是对可能数量结果的估计——承建单位为提供产品或服务的花费是多少。 • 定价是一个商业决策——承建单位为它提供的产品或服务索取多少费用。 • 成本估算是定价要考虑的因素之一。所以一个项目按合同进行时，合同款不是估算成本而是定价。 • 项目在一定约束下实施时，价格的估算非常重要； • 费用估算应与工作质量的结果相联系； • 费用估算过程中，应考虑各种形式的费用交换。

输入 1）工作分解结构 2）资源需求计划 3）资源价格 4）活动时间估计 5）历史资料 6）财务图表工具与方法 1）类比估计 2）参数建模 3）累计估计 4）计算工具输出 1）成本估计 2）细节说明 3）成本管理计划成本估算过程

输入 1）成本估算 2）工作分层结构 3）项目进度工具与方法 1）成本估计工具与技巧输出 1）基准成本信息系统工程成本预算 • 成本预算是把估算总成本分配到各个工作细目，建立基准成本以衡量项目执行情况。

预算类型 1、量级预算提供信息系统工程建设成本控制的一个粗略概念。它在工程建设早期甚至建设之前使用，相关人员使用该预算帮助决策。量级预算的精确度一般为 -25~75%，即实际成本可能低于量级预算的25%，或高于量级预算的75%。对于信息系统工程，该精确度范围更广，许多IT项目专业人员为软件开发项目成本估算自动增加一倍。

预算类型 2、预算估计它用来将资金划入一个组织的预算。许多建设单位建立至少2年的预算。预算估计在信息系统工程完成前1~2年做出。其精确度一般在-15%~25%，即实际成本可能低于预算估计的15%，或高于量级预算的25%。 • 成本预算包括两个输出，即详细依据和成本管理计划。详细依据非常重要，应包括基本规则、估算所用的假设、用做估算基础的项目描述、成本预算的详细工具和技术等。它为估算更新和类似的概预算变得容易。

预算类型 3、最终概算它提供一个精确的项目成本概算。常用于项目采购决策的制订，因为这些需要精确的预算。常用于估算信息系统工程建设的最终成本。最终概算的精确度通常在-5%~10%，即实际成本可能低于预算估计的5%，或高于量级预算的10%。

预算工具与技术 1、类比预算法使用以前的类似的工程建设成本作为当前项目的成本概预算依据，属于专家判断法，不很精确，但省事。 2、自下而上估计法由单个工作项的成本汇聚成项目整体成本。单个工作项大小和预算人员经验决定预算精度。估算花费的时间长，代价昂贵，但精确度高。 3、参数模型预算法在数学模型中应用工程特征以估算工程成本，如软件开发项目中的编程语言、编程人员的专业知识水平、程序大小和设计数据的复杂性等。若历史信息准确，参数量化程度高，模型对项目大小适用性高，则此方法较可靠。如可得出每行编码的花费预算 4、计算机辅助工具电子数据表、项目管理软件等。

预算的结果 • 基准成本它是以时间为自变量的预算，被用于度量和监督项目的执行成本。

预算中存在的问题 • 虽然有许多工具和方法，但预算仍非常不准确，且常有低估的倾向。（1）对于信息系统工程，在不同的阶段进行预算十分重要。（2）监理人员需要理解每个预算的合理性。（3）做好工程监理，有良好的历史记录信息，有助于改进预算。（4）加强信息技术成员在成本预算进行培训和指导，有助于提高预算精度。

成本预算的控制 • 预算审核是对成本控制的一种方法，目的是发现并纠正错误。监理工程师对成本预算编制审核的重点：（1）编制依据是否符合规定（2）造价及各项经济指标是否合理（3）单位工程有无漏项（4）说明是否全面，内容是否完整（5）造价是否正确（6）经济指标及主要设备（7）软件配置合理

成本预算的控制 1、全面审核法优点是全面细致、质量高、差错少，缺点是工作量过大，需要一大批分专业的计划预算师、经济师。 2、重点审核法选择工程量大，或造价高的项目重点审核，对补充差价和定额外设备及差价进行审核，对计取各项费用和计算方法进行重点审核。 3、经验审核法根据实践经验,审核容易发生差错的工程细目。 4、分解对比审核法把单位工程按直接费、间接费等方式分解，边分解边对比，如超过标准预算的3%以上部分，就要审核该部分价格。

IT项目成本控制 1、成本控制概要（1）项目成本控制是在项目实施过程中，能过项目成本管理尽量使项目实际发生的成本控制在预算范围之内的一项监理工作。（2）项目成本控制涉及对于能够引起项目成本变化因素的控制（事前控制）、实施过程的成本控制（事中控制）、实际成本变动控制（事后控制）三个方面。（3）成本控制不能脱离技术管理和进度管理独立存在，成本、技术、进度三者应该综合平衡。（4）成本控制的基础是对项目进行成本预算。

IT项目成本控制 2、成本控制方法（1）成本控制的基本方法是规定各承建部门定期上报其费用报告，再由监理工程师对其进行费用审核，以保证各支出的合法性，然后再与预算相比较，分析其是否超支，并采取相应的措施弥补。（2）分析和预测项目影响要素的变动与项目成本发展变化趋势的项目成本控制方法。（3）控制各要素变动而实现项目成本管理目标的方法。

IT项目成本控制 3、成本控制的内容成本控制主要关心影响改变费用线的各种因素，确定费用线是否改变以及管理和调整实际的改变。成本控制包括：（1）监控费用执行情况以确定与计划的偏差；（2）确定所发生的变化被准确地记录在费用线上；（3）避免不正确的、不合适的或无效的变更反映在费用线上；（4）建设单位权益改变的各种信息；（5）寻找成本向正反两方面变化的原因；（6）考虑与其他控制过程（范围、进度、质量）的协调等。

IT项目成本控制 4、成本控制的依据（1）费用线（2）实施执行报告成本控制的基础，是发现问题的最基本依据。（3）改变的请求改变的请求可能是口头的或书面的；直接的或间接的；正式的或非正式的、增加预算或减少预算。

成本控制的监理工作任务和措施 1、主要监理工作任务（1）参与项目总投资的分析、论证、审核；（2）对项目总投资切块、分解规划结果进行审核、确认、监督和实施建议；（3）审核承建单位编制的项目实施各阶段、各年、季度等阶段性资金使用的计划，并控制其执行，必要时，对上述计划提出调整建议；（4）审核工程估算、预算、标底等；（5）在项目实施过程中，按阶段（月、季）进行投资计划值与实际值的比较，并按阶段（每月、季、年）提交各种投资控制监理报表和报告；

成本控制的监理工作任务和措施 （6）对设计、实施、开发方法、器材和设备等多个方面作必要的技术经济比较，以能够提出有效的建议，从而挖掘节约投资、提高项目经济效益的潜力；（7）审核招投标文件和合同文件中有关投资的条款；（8）审核各类工程付款单；（9）计算、审核各类索赔金额。监理工程师应以监理单位与建设单位签订的监理合同为依据履行自己的工作职责，下述内容不一定完全覆盖。

成本控制的监理工作任务和措施 2、成本控制措施在既要开源又要节流的意识基础上，可采取组织、经济、技术、合同四个方面的措施。（1）组织措施 a.总监理工程师是项目成本管理的第一责任人，全面组织项目监理部的成本管理工作，及时掌握和分析盈亏状况，并迅速采取有效措施。 b.工程技术监理师和综合管理监理人员分工合作，协调处理好各项监理活动。 c.总监理师会同相关监理人员随时分析项目的资金运用情况，提出合理调度资金建议。

成本控制的监理工作任务和措施 （2）技术措施 a.监督承建单位制订先进的、经济合理的技术实施方案，以达到缩短工期、提高质量、降低成本的目的。 b.技术实施方案的四大内容：技术实施方法确定、设备工具软件的选择、技术实施顺序安排、流水技术实施组织。 c.正确地选择实施方案是降低成本的关键所在。 d.严把质量关，杜绝返工现象，缩短验收时间，节省费用开支。

成本控制的监理工作任务和措施 （3）经济措施 a.促进人工费控制管理：改善劳动组织，减少窝工浪费，实施合理奖惩，加强技术教育与培训，加强劳动纪律，严格控制非项目人员比例。 b.设备、软件及开发实施费用控制管理：减少环节损耗，节约采购费用，合理堆置现场设备，避免和减少二次搬运；严格验收和领料制度，合理使用设备，综合利用一切资源。 c.间接费用及其他直接费用控制：精减不必要的人员和过程，合理配置项目人员，节约技术实施管理费等

第 8 章 投资控制