Download
1 / 32
320 likes | 450 Vues
Building Your Start Up From Scratch. (the financial aspects). שלבים שיש לעבור בתהליך ההקמה. בדיקת היתכנות טכנולוגית ובדיקת היתכנות עסקית מקורות המשאבים הכספיים בשלבים הראשונים הגדרת האסטרטגיה והמודל העסקי הכנת תכנית עסקית הכנת . Demo/Prototype הכנת תכנית עבודה והגדרת לוח זמנים
E N D
Building Your Start Up From Scratch (the financial aspects)
שלבים שיש לעבור בתהליך ההקמה • בדיקת היתכנות טכנולוגית ובדיקת היתכנות עסקית • מקורות המשאבים הכספיים בשלבים הראשונים • הגדרת האסטרטגיה והמודל העסקי • הכנת תכנית עסקית • הכנת .Demo/Prototype • הכנת תכנית עבודה והגדרת לוח זמנים • גיבוש הצוות הראשוני, הגדרת השותפות והתפקידים • חתימת הסכם מייסדים • תחילת פיתוח • הקמה אדמיניסטרטיבית • גיוס ראשון (Seed) • אפשרות פניה לתמיכה של המדען הראשי * סדר הסעיפים יכול להשתנות, ויש שלבים שניתן לעבור במקביל.
בדיקת היתכנות טכנולוגית האם ניתן ליישם את הרעיון מבחינה טכנולוגית, והאם ניתן לעשות זאת בפרק זמן סביר ובאמצעים סבירים?
בדיקת היתכנות עסקית כאן נדרש מחקר שוק – • האם יש שוק למוצר • מה גודל השוק • מי המתחרים • לאיזה נתח שוק אתה מעריך שתגיע • חסמי כניסה חלק מהנושאים מטופלים בהרחבה בשלב תכנון האסטרטגיה.
בדיקת המשאבים הכספיים בשלבים הראשונים • FFF / Bootstrapping / Pre Seed • אנג'לים (חוק האנג'לים) • תכניות האצה Accelerators • חממות טכנולוגיות • גיוס המונים Crowd Funding • הלוואה
הגדרת האסטרטגיה והמודל העסקי (המשך) החזון העסקי – הגדרת העסק, מטרותיו וערכיו תכנון אסטרטגי – בתהליך התכנון האסטרטגי אנחנו נדרשים להתייחס להיבטים חיצוניים והיבטים פנימיים SWOT: ההיבטים החיצוניים: ניתוח הזדמנויות(Opportunities) ואיומים (Threats) ההיבטים הפנימיים: ניתוח חזקות (Strengths) וחולשות (Weaknesses)
שלבים שיש לעבור בתהליך ההקמה • בדיקת היתכנות טכנולוגית ובדיקת היתכנות עסקית√ • מקורות המשאבים הכספיים בשלבים הראשונים √ • הגדרת האסטרטגיה והמודל העסקי √ • הכנת תכנית עסקית √ • הכנת Demo/Prototypeנדלג • הכנת תכנית עבודה והגדרת לוח זמנים נדלג • גיבוש הצוות הראשוני, הגדרת השותפות והתפקידים נדלג(רק התייחסות לאופציות בהמשך) • חתימת הסכם מייסדים נדלג • תחילת פיתוח נדלג • הקמה אדמיניסטרטיבית • גיוס ראשון (Seed) • אפשרות פניה לתמיכה של המדען הראשי
הקמת חברה היכן לרשום את החברה, בארץ או בחו"ל. יש להתייעץ עם רו"ח. השיקולים המשפיעים על ההחלטה: • שיקולי שוק • שיקולים אופרטיביים • האם תרצו מימון מהמדען הראשי או מרכז ההשקעות • שיקולי מיסוי החברה ומיסוי בעלי המניות
הקמת חברה (המשך) • לא יאוחר ממועד תחילת הפעילות העסקית יש: • לפתוח חשבון בנק • לפתוח תיק במע"מ • לפתוח תיק במס הכנסה • לפתוח תיק ניכויים במס הכנסה וביטוח לאומי • מינוי רואה חשבון מבקר לחברה
ידע תיאורטי פתיחת תיק ברשויות המס מס ערך מוסף, מס הכנסה, תיק ניכויים במס הכנסה ובביטוח לאומי (אם יש משכורות). כמו כן, להזכירכם שכבעלי שליטה בחברה גם עליכם מוטלת חובה להגיש דוח שנתי למס הכנסה. פתיחת תיק תתבצע לפני ובסמוך להתחלת הפעילות העסקית. מה הכוונה? ברור שצריך תיק ברשויות המס לפני תחילת ההכנסות, אבל כדאי לפתוח תיק כאשר נמצאים בשלב הפיתוח. כך יוכרו כל ההוצאות, ניתן לקבל החזר מס תשומות (מע"מ על נכסים ושירותים במהלך העסקים).
ידע תיאורטי (המשך) תיק במע"מ עוסק מורשה. במקרה של חברה מספרו יהיה כמספר ח.פ. של החברה. רק עוסק מורשה יכול להוציא חשבונית מס ללקוחותיו ולקזז מס תשומות.
ידע תיאורטי (המשך) תיק במס הכנסה • תיק לתאגיד (החברה) - תיק נישום. במקרה של חברה היא הנישום ומספר התיק כמספר ח.פ. החברה. • לתשומת ליבכם, אתם כבעלי שליטה חייבים להגיש דוחות שנתיים למס הכנסה • תיק ניכויים במ"ה - מי שמשלם משכורות, או מנכה מס על תשלומים אחרים, או מנכה מס מדיבידנד ששילם לבעלי מניותיו. מספר תיק ניכויים מתחיל בספרה 9. • במקביל נפתח תיק ניכויים גם בביטוח לאומי
ידע תיאורטי (המשך) ניהול ספרים בכפוף להוראות ותקנות ניהול ספריםוחוק החברות. חברה חייבת לנהל את ספרי החשבונות בשיטה הכפולה.
ידע תיאורטי (המשך) דוחות מע"מ עד מחזור 1.5 מיליון ש"ח הדיווח הוא דו-חודשי. כיום שיעור המע"מ הוא 18%. מע"מ עסקאות – המע"מ המוטל על ההכנסות. פחות מע"מ תשומות על ציוד ומע"מ תשומות אחרות – המע"מ המוטל על נכסים ושירותים שצרך העוסק המורשה (הסטארט אפ) ושכלולים בחשבונית מס שהוצאה כחוק. מתקבל מע"מ לתשלום או מע"מ להחזר. ההחזר מועבר לחשבון הבנק של העוסק. מע"מ לתשלום משולם עם הדיווח. ניתן לדווח באמצעות פנקס מע"מ ושיק בדואר או בבנק, או לדווח באתר האינטרנט של רשות המיסים ולשלם (במקרה של דוח לתשלום) באמצעות כרטיס אשראי או בהוראת קבע.
ידע תיאורטי (המשך) • מקדמות למ"ה – מס הכנסה דורש תשלום מקדמות על חשבון המס השנתי, באופן חודשי או דו-חודשי. במקרה של סטארט אפ, או עסק חדש, סביר שבהתחלה יהיו יותר הוצאות מהכנסות, ולכן יש לבדוק מה הצפי לחבות במס ולבקש ביטול או הקטנת מקדמות. לא מקטינים או מבטלים ללא הצדקה, כיוון שאם טעיתם, יש קנס בדמות הצמדה אח"כ. • דוחות ניכויים– הסטארט אפ המשלם משכורות הוא החייב בהעברת המס של העובדים וכל מס שניכה לנותן שרותים או בעל מניות. הדוח והתשלום למס הכנסה יכול להיות חודשי או דו-חודשי. לביטוח לאומי מדווחים ומשלמים באופן חודשי. יש להגיש גם דוחות ניכויים שנתיים (במרץ של השנה העוקבת), טופס 826 לשכר, טופס 856 לספקים/נותני שירותים ודיבידנד.
ידע תיאורטי (המשך) • דוחות שנתיים למס הכנסה – מתבססים על דוחות כספיים מבוקרים בתוספת דוח התאמה לצרכי מס. • דוחות כספיים מבוקרים – חברה חייבת לערוך דוחות כספיים שנתיים אשר יבוקרו על ידי רואה חשבון. הדוחות המבוקרים משמשים את רשויות המס, ובעלי עניין אחרים כמו בנק ממנו תבקשו הלוואה, לשכת המדען הראשי אם תגישו בקשה לאישור תכנית וכמובן משקיעים קיימים ופוטנציאליים. הדוחות כוללים מאזן ליום 31.12, דוח רווח והפסד לשנה שנסתיימה ב- 31.12, דוח על השינויים בהון העצמי, ודוח תזרים מזומנים לשנה שנסתיימה ב- 31.12. הדוחות יכולים להיות ערוכים לפי כללי חשבונאות מקובלים בישראל, או לפי US GAAP (כללי חשבונאות אמריקאים) או לפי IFRS (כללי חשבונאות בינלאומיים), תלוי במשקיעים.
ידע תיאורטי (המשך) דוחות הנהלה ו/או דוחות מסוקרים כיזמים וכמנהלי חברה עליכם להתעדכן במצבה הכספי, תוצאות פעולותיה ותזרים המזומנים של החברה באופן שוטף. רצוי לקבל ממנהל החשבונות/חשב/מנהל כספים/רו"ח דוחות חודשיים. בדר"כ ניתן להפיק דוחות אלה או חלק גדול מהם בלחיצת כפתור באמצעות תוכנת הנהלת החשבונות. יש היום גם תוכנות המתממשקות לתוכנת הנה"ח ולחשבונות הבנק וכרטיסי האשראי ומפיקות דוחות בזמן אמת. המינימום ההכרחי לקבלת דוחות הוא אחת לרבעון. חברות שיש להם משקיעים בוודאי יידרשו על ידי משקיעיהם לשלוח דוחות רבעוניים מסוקרים (דוחות שנסקרו על ידי רואה חשבון אך אינם מבוקרים).
לא מספיק לקבל את הדוחות, צריך להבין אותם!
ידע תיאורטי – אופציות לעובדים אופציה היא נייר ערך שהונפק על ידי החברה (או חברה אם וכדומה), ומאפשר למחזיק בו לרכוש מניה או מניות של החברה, תמורת מסירת כתב האופציה ותשלום של תוספת המימוש. על חלוקת האופציות ותנאיהן מחליט דירקטוריון. מתן האופציות מהווה מכשיר לשיתוף העובדים בהצלחת החברה והוא בעל יתרונות הן למעסיק והן לעובד. אולם, אסור לשכוח שכמות המניות שהוקדשה לתוכנית האופציות מדללת את בעלי המניות הקיימים והעתידיים, וכן עשויה להיות לה השפעה על התוצאות העסקיות.
בניית תחזית פיננסית • בתהליך בניית התחזית הפיננסית, אנו למעשה מיישמים תיאורטית את התוכנית העסקית. לכן, יש להעריך את ההכנסות לפי מודל ההכנסות, ואלו הוצאות עלינו להוציא, או אלו השקעות עלינו להשקיע בכדי להגיע לייצר את אותן ההכנסות. • להכין גיליון של הנחות(Assumptions) שיתבססו על נתונים מהשטח או מחקרים. על פי הנחות אלו יחושבו כל הסעיפים. כדאי לפרט ברמה חודשית או רבעונית לפחות את השנה הראשונה. • להכין גיליון מצבת כוח אדם (Headcount) שעליו יתבססו הוצאות השכר והנלוות לשכר, וכן רכישות של רכוש קבוע הנדרש לכל עובד, מתי נדרש לשכור משרד ומה גודלו, ועוד.
בניית תחזית פיננסית • להלן דוגמא של תחזית פיננסית • מדובר במיזם דמיוני • הנתונים דמיוניים והינם חלק מתהליך הבנייה. • ניתן להציג את הנתונים בכל צורה שתדגיש את מהות המיזם ויתרונותיו מחד, ותאפשר למשקיעים הבנה של מבנה ההכנסות וההוצאות, מאידך.
דוגמא לתחזית פיננסית למיזם דמיוני
דוגמא לתחזית פיננסית למיזם דמיוני
דוגמא לתחזית פיננסית למיזם דמיוני
דוגמא לתחזית פיננסית למיזם דמיוני
דוגמא לתחזית פיננסית למיזם דמיוני
גיוס Seed • גיוס שנועד לתהליך הפיתוח • גופים מתאימים: • חממות טכנולוגיות • תכניות האצה • משקיעים פרטיים • קרנות הון סיכון שמתמקדות בשלב ה Seed
תמיכה ממשלתית – המדען הראשי • מענק בשיעור עד 50% (ברוב התכניות) מתכנית פיתוח שאושרה ע"י המדען הראשי • החזר מתוך הכנסות שנבעו התכנית הפיתוח בשיעור של 3% (תמלוגים) עד החזר המענק. • במקרה שהידע יוצא מהארץ יש מנגנון של פיצוי המדינה
טלפון / פקס: 09-7716362 נייד: 054-4335195 sigal@swr-cpa.com www.swr-cpa.com
