А.С.Зубаиров

1. О ситуации в банковской системе Республики Башкортостан и стандартахкачества как факторе поддержания стабильности банковской системы к кризисным ситуациям А.С.Зубаиров Председатель Ассоциации кредитных организаций Республики Башкортостан, Председатель Правления ОАО «АФ Банк» VIII Международный банковский форум «Банки России – XXI век»,г. Сочи, сентябрь 2010 г.

2. Часть 1: О ситуации в банковской системе Республики Башкортостан VIII Международный банковский форум «Банки России – XXI век»,г. Сочи, сентябрь 2010 г.

3. Институциональная обеспеченность банковскими услугами Проблемы: 1. Закрытие подразделений Сбербанка России в отдаленной местности 2. Проблема с арендой помещений банками у муниципальных органов власти и казначейства, новых арендодателей Задачи: 1. До конца 2010 г. планируется к открытию 19 подразделений, к закрытию – 11. Прогнозное значение банковских подразделений на 01.01.2011 составляет 1283 ед. 2. Проведение рабочего совещания кредитных организаций и Управления федерального казначейства по Республике Башкортостан, направленного на сохранение в среднесрочной перспективе доступности банковских услуг для предприятий, обслуживаемых в казначействе.

4. 4 Расширение кредитования предприятия и населения РБ Изменение показателей кредитования по сравнению с 01.01.2010, %

5. 5 Уровень процентных ставок по кредитам и депозитам При наличии условий к снижению процентных ставок (стабильная ситуация на денежном рынке, замедление темпов инфляции, неоднократное снижение ставки рефинансирования Банка России, достаточная ликвидность банковского сектора)сохраняется проблема высокой стоимости банковских кредитов для населения. Задача:разработка массовых кредитных продуктов для населения с адекватной оценкой рисков и пониженными процентными ставками

6. 6 Уровень просроченной задолженности по кредитам удельный вес просроченной задолженности по кредитам Проблема: уровень просроченной задолженности в РБ остается выше, чем в среднем по России. Задача: - активное проведение мероприятий по взысканию просроченной задолженности по кредитам, в том числе через участие в процедурах банкротства; - Внесениекредитными организациями предложений по оказанию государственной поддержки при реструктуризации кредитов, предоставленных предприятиям и организациям, с целью их рассмотрения на заседаниях комиссий по финансовому оздоровлению при министерствах и ведомствах

7. 7 Кредитование субъектов малого и среднего бизнеса Динамика объемов вновь выданных кредитов субъектам малого и среднего бизнеса (млрд руб.) Динамика задолженности по кредитам субъектам малого и среднего предпринимательства (млрд руб.) Удельный вес просроченной задолженности по кредитам малого и среднего бизнеса составляет 13,6%против 9,0% в РФ.

8. 8 Обеспеченность экономики Республики Башкортостан банковскими услугами

9. Часть 2: Стандарты качества как фактор поддержания стабильности банковской системы к кризисным ситуациям VIII Международный банковский форум «Банки России – XXI век»,г. Сочи, сентябрь 2010 г.

10. 10 Качество активов российских банков в условиях кризиса В условиях кризиса в качестве банковских активов сомневались практически все: Оценка рейтингового агентства Standard&Poor’s в сентябре 2009 года: «Мы ожидаем, чтосовокупные проблемные активы, которые, по определению Standard & Poor’s, включают в себя реструктурированные ссуды и активы, изъятые для возврата ссудной задолженности, за полный цикл рецессиимогут вырасти до 40%совокупной ссудной задолженности банковской системы » ? Оценка Департамента банковского регулирования и надзора Банка России в январе 2010 года: «Доля "проблемных" кредитов российских банков, то есть ссуд четвертой и пятой категории, может показать среднемесячный прирост в 4% и к середине 2010 годаувеличится до 12-13% портфеля» Индекс ММВБ Источник: www.micex.ru

11. 11 Качество активов: отражение в учете и фактическое состояние

12. 12 Оценка Банком России качества управления банками по итогам кризиса • недостаточно ответственный подход собственников и органов управления к определению инвестиционной и кредитной политики, а также управлению ликвидностью • излишняя склонность собственников и органов управления к принятию рисков, не соответствующих ресурсам кредитных организаций • отсутствие механизмов информирования органов управления и собственников о реальных уровнях рисков • неразвитость риск-ориентированных систем ценообразования на пассивы и активы • повышенная концентрация рисков (на объекты инвестиций, эмитентов ценных бумаг, экономически связанных заемщиков, отдельные отрасли (строительство, оптово-розничная торговля, фондовый рынок), преимущественное обслуживание бизнеса владельцев Источник: Отчет о развитии банковского сектора и банковского надзора в 2010 году, С.49

13. 13 Предложения банковского сообщества по совершенствованию банковского надзора по итогам кризиса • действующая система риск-менеджмента в целом позволила банковской системе России устоять в острой фазе кризиса • формально строгая система надзора не может препятствовать проведению высокорискованных операций и неадекватному их отражению в отчетности • необходимо обеспечить дифференциацию подходов в оценке рисков, сделав смягчающие поправки в зависимости от конкретной ситуации • формирование банками резервов в соответствии с Положением Банка России №254-П приводит к завышению оценки возможных потерь • причинами многих недостатков в надзорной политике является то, что банки не участвуют в ее выработке и реализации • банки вынуждены «лакировать» кредитных портфели, не имея возможности за короткий промежуток времени создать нужные резервы • надзорные требования должны составляться таким образом, чтобы свести к минимальному возможность их разночтения банками, Банком России и его ТУ Источник: Доклад АРБ «Модернизация банковской системы России в посткризисный период: банкизация как необходимое условие» на XXI съезд АРБ 9 апреля 2010 года

14. 14 Решение проблемы: единый рыночный механизм оценки качества и стоимости банковских активов

15. 15 Стандарты качества как инструменты оценки качества процессов и активов • Утверждены стандарты процессов • - Стратегическое управление • - Организация внутреннего контроля • -Управление кредитными, операционными рисками и риском ликвидности • - Управление взаимоотношениями с потребителями • Осуществление безналичных расчетов и других • Подготовлены проекты стандартов процессов: • Управление репутационным риском • Управление непрывностью деятельности банка • управление бизнес-процессами • инновационное кредитование В плане разработке стандарты продуктов: - Кредиты нефинансовым предприятиям - Кредиты малому бизнесу - Ипотечные кредиты - Потребительские кредиты - Денежные переводы и других

16. 16 Перспективный механизм рефинансирования кредитных организаций под их стандартные активы Коммерческие банки Банк России стандартные кредиты в залог кредиты Банка России • Необходимые условия для банков: • наличие в кредитном портфеле кредитов, выданных по единым стандартам • готовность покупать стандартные активы у Банка России и других банков Необходимые условия для Банка России: - решение о включении стандартных активов в пул обеспечения по кредитам Банк России - наличие вторичного рынка стандартных кредитов

17. 17 Сближение профессиональных суждений кредитных организаций и органа банковского надзора в отношении качества и стоимости банковских активов • Действия органа • банковского регулирования • и надзора: • согласование стандартов • качества • содержательный анализ • процессов управления • рисками в банках • с учетом соответствия • стандартам качества • введение • дифференцированного • режима регулирования и • надзора • Действия банков: • -участие в разработке • стандартов качества • внедрение стандартов • качества • создание стандартных • активов определенного • качества • -совершенствование • процессов управления • рисками на основе • стандартов качества

18. 18 Возможная технология банковского надзора на уровне ТУ Банка России Собственники и руководители банка Декларацияо добросовестной банковской деятельности ТУ Банка России анализ экономи-ческого смысла операций Раскрытие реальной сути операций «Содержательный» банковский надзор Нет, но банк сообщил и пояснил Декларация соблюдается? Да Включает доп. меры воздействия к недобросовест ным руководителям Нет и банк скрывал «Формальный» банковский надзор

19. 19 Предложения в резолюцию 1. Развивать систему рефинансирования Банка России путем формирования в банках стандартных активов и включения данных активов в единый пул обеспечения по кредитам Банка России 2. Определить и согласовать с Банком России единые стандарты качества активов (в т.ч. стандарты надежных активов) для их применения в целях банковского надзора

20. Об особенности работы банковс просроченной задолженностью

21. Актуальность задач эффективного управления непрофильнымиактивами с помощью ЗПИФов • Основные проблемы кредитных организаций: • рост объемов просроченной задолженности; • падение рынков реализации залогового имущества(недвижимости, автотранспорта и других); • Увеличение объема непрофильной работы кредитных организаций: • работа с просроченной задолженностью, • реструктуризация ссуд, • взыскание, управление залогами и их реализация; • Кредитные организации сталкиваются с возрастающим объемом непрофильной работы, в которой они не в полной мере компетентны и которую они вынуждены делать в силу обстоятельств. • Отношение к ЗПИФам надзорных органов: • Схемы оптимизации резервов по «плохим» долгам; • Точка зрения банков: • Универсальный инструмент финансового рынка, с помощью которого развивать кредитование,секьюритизироватьзадолженность (аналогичная схема успешно используется с ипотечными кредитами АИЖК), повышать ликвидность и привлекать инвесторов, получать налоговые преференции, а также работать с непрофильными активами. • ЗПИФ повышает инвестиционную привлекательность кредитной организации, освобождая его баланс от непрофильных активов. Инвестиционный пай – понятный, юридически корректный финансовый инструмент, вполне уместный в портфеле активов коммерческого банка

22. Методы оценки паев ЗПИФ на балансе кредитной организации • В соответствии с Положением Банка России от 26.03.2007 г. №302-П:паи ЗПИФ оцениваются в балансе банка: • По текущей справедливой стоимости через прибыль или убыток, при этом в качестве текущей справедливой стоимости может быть признана расчетная стоимость пая, методика оценки которой утверждена ФСФР; • Посредством создания резервов на возможные потери. • В соответствии с Письмом Банка России от 04.09.2009 г. №106-Т оценка риска в отношении активов закрытого паевого инвестиционного фонда в целях расчета обязательных нормативов и формирования резервов рассчитывается исходя из стоимости недвижимости, ценных бумаг, иных активов.

23. Возможные варианты самостоятельной работы с проблемной задолженностью в кредитной организации Продажа проблемных активов: Преимущества: оперативное решение Недостатки: в большинстве случаев данное решение либо не выгодно, либо просто невозможно ввиду отсутствия рынка сбыта Самостоятельное управление проблемными активами: Преимущества: дополнительный источник доходов от арендных платежей, возможность сохранить актив до восстановления на него спроса. Недостатки: требует содержания дополнительных непрофильных подразделений, низкая эффективность управления, высокий уровень резервов, высокая себестоимость операций.

24. Возможные методы управления проблемной задолженностью в кредитной организации 3. Проблемные активы передаются в ЗПИФ 2. Проблемные активы передаются на баланс дочерней компании 1. Проблемные активы на балансе банка (взнос в уставной капитал дочки уменьшит капитал банка) БАНК БАНК БАНК Дочернее ООО ЗПИФ (кредиты дочки могут стать проблемными ) Банк передает проблемные активы на баланс дочерней компании, которая осуществляет функции управления проблемной задолженностью Банк передает непрофильные функции УК Банк самостоятельно осуществляет функции управления проблемной задолженностью • Преимущества: • 100% контроль активов и потоков • Недостатки: • Банк вынужден выполнять непрофильные функции • Банк вынужден формировать резервы • Банк вынужден нести дополнительные расходы на содержание непрофильных подразделений и персонала • Преимущества: • 100% контроль активов и потоков • На балансе банка нет проблемной задолженности • Недостатки: • Банк вынужден управлять непрофильной «дочкой» • Банк вынужден нести дополнительные расходы на содержание непрофильного подразделения • Преимущества: • 100% контроль за деятельностью УК • На балансе банка нет проблемной задолженности, вместо нее более ликвидный актив - паи • Профессиональное эффективное управление проблемной задолженностью • Недостатки: • Возможные проблемы с надзорными органами

25. Пример эффективности управления проблемной задолженностью посредством передачи в ЗПИФ Вашему вниманию предлагается сравнительный пример управления зданием, находящемся на балансе банка и в составе ЗПИФа. Рыночная стоимость здания: 300 000 000 руб. Балансовая стоимость здания: 200 000 000 руб. Чистая арендная плата: 30 000 000 руб. в год. В реальности затраты у банка могут быть еще выше из-за необходимости содержания непрофильного подразделения. Кроме того, эффективность управления недвижимостью банковским подразделением будет заведомо ниже, чем у специализированной структуры. *- пример ООО "Управляющая компания "Финам Менеджмент"

26. Примеры работы крупных банков с ЗПИФ Управляющая компания «АЛЬФА-КАПИТАЛ» - одна из крупнейших компаний на рынке управления активами, входящая в «Альфа-Групп»: под управлением 10 ЗПИФ, из которых 6 ЗПИФ недвижимости. Объем активов под управлением: более 40 млрд. руб. Клиенты: более 50 тыс. частных клиентов, 23 НПФ, 22 страховые компании, Пенсионный фонд РФ, Фонд содействия реформированию ЖКХ; Создание ЗПИФ занимает от 2 до 3 месяцев;срок существования ЗПИФ: от 3 до 15 лет и зависит от конкретных целей и задач кредитной организации (может быть продлен по решению пайщиков);функционал управляющей компании: создание и сопровождение деятельности ЗПИФ, сделок ЗПИФ;управление и поддержание в надлежащем состоянии активов фонда; сопровождение всех договоров и платежей, связанных с недвижимостью (коммунальные платежи, эксплуатационные расходы и т. д.);поиск арендаторов и сдача в аренду; поиск покупателей и продажа активов; организация и проведение Инвестиционного комитета, общего собрания пайщиков; подготовка отчетности для пайщиков и др. Банк ВТБ Северо-Запад 3 августа зарегистрировал закрытый паевой инвестиционный фонд, в который до конца года передаст около 100 объектов недвижимости. Стоимость непрофильных активов — 9 млрд рублей, из них 7 млрд — залоги, полученные в результате урегулирования проблемной задолженности. Управлять фондом будет УК «Свиньин и партнеры». Банк ВТБ Северо-Запад планирует в течение пяти лет реализовать все непрофильные активы 26

27. Основные проблемы банков при работе с ЗПИФами и предложения по их решению Основной проблемой при работе банков с ЗПИФами является наличие пробелов и неопределенностей положения банковского законодательства. С точки зрения кредитных организаций использование ЗПИФов для целей управления непрофильными активами будет нести наименьшие правовые риски и риски регулирования в случае, если в нормативных правовых актах Банка России получат развернутое отражение следующие вопросы: Порядок отражения в балансе кредитных организаций вложений в паи ЗПИФов, определение их балансовой стоимости, порядка переоценки (в случае необходимости), и методика формирования резервов по ним. Особенности расчета обязательных нормативов (Н1) при наличии на балансе кредитных организаций паев ЗПИФов недвижимости и иных ЗПИФов, Особенности определения размера рыночного риска для паев ЗПИФов (в случае необходимости), Влияние вложений в паи ЗПИФов недвижимости и иных ЗПИФов на размер собственных средств кредитной организаций, Целесообразность использования кредитных рейтингов для оценки рисков кредитных портфелей ЗПИФов, в том числе в целях определения коэффициентов риска при расчете норматива достаточности собственного капитала, Дополнительные требования к инвестиционной декларации кредитных ЗПИФов, правилам управления управляющей компании и иной документации для целей банковского регулирования и надзора, а также для определения степени контроля кредитной организации за имуществом, составляющим ЗПИФ, Механизмы обеспечения информационной прозрачности деятельности ЗПИФа, аккумулирующего взысканное имущество (недвижимость), для органов банковского регулирования и надзора, Возможности кредитных организаций по самостоятельному определению учетной политики в отношении паев ЗПИФов. 27

28. Итоги и предложения ЗПИФ является наиболее оптимальным способом решения задач управления проблемной задолженностью потому что: • это удобный способ финансирования (не уменьшает капитал банка, не создает «плохих» кредитов); • обеспечивается полный контроль со стороны банка за деятельностью структуры управления залоговыми активами; • позволяет делегировать все непрофильные функции специализированной управляющей компании; • ЗПИФ может обеспечить более быстрый возврат средств банку, т. к., зачастую, продажа паев инвесторам может быть более выгодной и быстрой, чем продажа непосредственно проблемного актива или залога. Как показывает практика, основными проблемами , возникающими у банков при работе с ЗПИФами являются проблемы законодательного характера, связанные в том числе с оценкой риска и ее влиянием на финансовые показатели организации. В связи с этим предлагается: • Организовать рыночное (биржевое) обращение паев ЗПИФов, что позволит определить их справедливую рыночную стоимость и использовать ее в финансовой отчетности, а также в банковском надзоре – для оценки рисков указанных инструментов; • При расчете меры риска по паям ЗПИФов, необходимо учитывать их рыночную стоимость, ликвидность и качество ВСЕХ активов ЗПИФа, а не только просроченную часть. • Внести необходимые изменения во все нормативные документы, регулирующие деятельность кредитных организаций. 28

29. Благодарю за внимание Зубаиров Айдар Сабирович, Председатель Ассоциации кредитных организаций Республики Башкортостан, Председатель Правления ОАО «АФ Банк» +7(347)291-13-01 a.zubairov@afbank.ru