Членството в ЕС и развитието на допълнителното пенсионно осигуряване в България

1. Членството в ЕС и развитието на допълнителното пенсионно осигуряване в България Бисер Петков – Заместник председател на Комисията за финансов надзор, ръководещ управление “Осигурителен надзор” при КФН 17-18.11.2006 г., Велинград

2. СЪДЪРЖАНИЕ • Общи индикатори и насоки в развитието на частноуправляваното пенсионно осигуряване и пенсионноосигурителния пазар в ЕС • Индивидуалните сметки в пенсионното осигуряване:предимства и предизвикателства • Нови възможности за българските ПОД след 01.01.2007 г. • Презгранична дейност на IORP: надзорни практики и примери

3. Общоприети насокии цели на пенсионната политика в ЕС • Адекватност на пенсиите • Финансова устойчивост на пенсионните системи • Модернизация на пенсионните системи • Откритметод за координация на пенсионните системи • Национални стратегически доклади в областта на пенсиите

4. Брутен коефициент на заместванеот задължителните схеми за лице със среден доход Източник: OECD, Pension at a glance, 2007

5. Нетен коефициент на заместване от задължителните схемиза лице със среден доход Източник: OECD, Pension at a glance, 2007

6. Ролята на задължителните частни пенсии в осигуряване на бъдещия пенсионен доход Източник: OECD, Pension at a glance, 2007

7. Адекватност на пенсиите в България в дългосрочен план Нетен коефициент на заместване 60,0% 50,0% 40,0% 30,0% 20,0% 10,0% 0,0% 2006 2008 2010 2012 2014 2016 2018 2020 2022 2024 2026 2028 2030 2032 2034 2036 2038 2040 2042 2044 2046 2048 2050 2052 2054 Общо I стълб II стълб Източник: НОИ

8. Значимост на ПФ в страните от ОИСР, 2005 (активи на ПФ в % от БВП)

9. Пенсионноосигурителният пазар в Европа (Най-големите пенсионни фондове по размер на управляваните активи) Източник: IPE,Europe’s Top 1000

10. Възходът на задължителните частни пенсионни системи с дефинирани вноски Въведен индивидуален избор (година) През последното десетилетие 10 страни от Централна и Източна Европа са въвели задължителни пенсионни системи с дефинирани вноски Швеция стартира своята допълнителна пенсионна система (РРМ) през 2000 г., докато Хонконг въвежда задължителна, базирана на капиталово-покривен принцип пенсионна система (MPF)през декември 2002 г. От 1999 г. всички работници и служители трябва да внасят осигурителни вноски в Датската специална система за пенсионни спестявания (SP) През 1997 г. Мексико въвежда своята система на индивидуални сметки (партиди). 10 латиноамерикански държави са въвели задължителни пенсионноосигурит. схеми с дефинирани вноски През 1993 г. Перу въвежда система на частни индивидуални сметки (партиди) като алтернатива на съществуващата пенсионноосигурителна система, базирана на разходно-покривния принцип. Австралия въвежда своята “Суперанюитетна гаранционна система” през 1992 г. През 1981 г. Чили става първата страна, която приватизира своята социалноосигурителна система. Швейцария въвежда допълнителен професионален стълб на пенсионни схеми с дефинирани плащания/вноски през 1982 г.

11. Предимства на индивидуалните сметки • Прозрачност • Преносимост/Гъвкавост • Индивидуален избор • Потенциално високи доходи • Персонална собственост върху пенсионните активи/по-висока мотивация

12. Предизвикателства пред страните прилагащи пенсионни системи с индивидуални сметки • Нисък обхват/покритие на системата • Субоптимални инвестиционни решения • Високи административни разходи • Фазата на изплащане/анюитизация • Концепцията за Европейска индивидуална пенсионна сметка (EPPA) в рамките на ЕС

13. Административни разходи на системите с индивидуални сметки Такси и удръжки % от акумулираните средства Такси, % от активите Източник: ОИСР

14. НОВИ ИНВЕСТИЦИОННИ ВЪЗМОЖНОСТИ ЗА ПОД СЛЕД 01.01.2007 Г. • Средствата на ПФ могат да бъдат инвестирани в ценни книжа на държави-членки на ЕС без географски количествени ограничения; • До 5% от активите на ФДЗПО и до 10% от активите на ФДДПО могат да бъдат инвестирани в инвестиционни имоти в държави-членки на ЕС; • Част от средствата на ПФ могат да бъдат инвестирани в банка/и със седалище в държава-членка на ЕС, която притежава дългосрочен кредитен рейтинг не по-нисък Bа2,присъден от Moody’s или BB, присъден от S&P или Fitch Raitings

15. НОВИ ИНВЕСТИЦИОННИ ВЪЗМОЖНОСТИ /2/ • ПОД могат да сключват сделки за намаляване на инвестиционните рискове, свързани с активите на управляваните от тях ПФ, след приемане на Правила за процедурите за наблюдение,измерване и управление на риска(чл.176,ал3 КСО и Наредба №34 на КФН) • ПОД могат да инвестират средствата на ПФ в ценни книжа, включени в индексите на регулирани пазари на ЦК на 27 държави-членки и държави-страни по Споразумението за ЕИП (Наредба №29 на КФН)

16. Нови възможности за дейност на българските ПОД • Възможност за извършване на дейност по пенсионно осигуряване в професионални схеми чрез създаване на съответния тип фонд и сключване на договори с осигурители; • Възможност за презгранична дейност чрез сключване на договор за управление на професионална схема на работодател от друга държава-членка; • Възможност за използване на услугите на банка-попечител и управляващо дружество със седалище в друга държава-членка при съхранение и управление на активите на ФДДПО по ПС.

17. Подход на “отворените врати” при взаимодействието между съответните компетентни органи Държава - членка по регистрация на IOPR Приемаща държава - членка КО КО КО КО КО КО КО КО КО КО КО – компетентен орган

18. Надзорна рамка на презграничната дейност на IOPR: Обща схема Държава - членка по регистрация на IOPR Приемаща държава - членка Пенсионна схема IORP Предприятие осигурител Приемаща държава Име на осигурителя Осн. х-ки на пенс. схема. Надзор за благоразумност Надзор за спазване на социално и трудово законодателство Соц и тр. з-во Изискване за информираност Правила за инвестиране Компетентен орган Компетентен орган

19. Пример : България - Полша Пенсионна схема Българска IORP (ПОД) Полско предприятие (работодател) Нотификация główne cechy systemu emerytalnego Български надзорен орган (КФН) Полски надзорен орган

20. Пример : България–Полша (2) Пенсионна схема Полско предприятие (работодател) Българска IORP (ПОД) prawo socjalne i prawo pracy wymogi informacyjne ograniczenia inwestycyjne Полски надзорен орган Български надзорен орган (КФН)

21. Пример : България – Полша (3) Пенсионна схема Полско предприятие (работодател) Българска IORP (ПОД) Благоразумен надзор Социален надзор информация compliance, interventions, … Полски надзорен орган Български надзорен орган (КФН)

22. Благодаря за вниманието !