Лизинг – будущее стандарта МСФО Сергей Модеров. На основе презентаций СМСФО

1. Лизинг – будущее стандарта МСФОСергей Модеров. На основе презентаций СМСФО

2. Для чего пересматривать принятый учет аренды? • Принятый на сегодняшний день учет не устраивает по следующим причинам: • Бухучет зависит от классификации лизинга либо в качестве операционного либо в качестве финансового • Контрактные права (contractual rights and obligations)– как активы, так и обязательства – не попадают в баланс • При расчете финансовых коэффициентов инвест. компаниями и при оценке оценщиками учет аренды корректируется для приведения «к общему знаменателю» • Сложность стандарта • Разграничение операционной и финансовой аренды – не бесспорно, является суждением кого-то (arbitrary)

3. Текущее состояние дел и планы 2010 2012 TBD 2009 August 2010 Exposure Draft Leases H2 2012 Second Exposure Draft Leases TBD Final Standard Leases March 2009 Discussion Paper Leases: Preliminary Views Comment period 4 months 302 comment letters received Primarily focused on lessee accounting Comment period 4 months 786 comment letters received Contained proposals for both lessees and lessors Re-expose proposals Focus on revisions to 2010 proposals Will contain proposals for both lessees and lessors Effective date: TBD Will contain guidance for both lessees and lessors

4. Предлагаемая модель – на основе права использования (right-of-use model) Арендода-тель Lessor Арендопо-лучатель Lessee Право использо-вания Right of use

5. 2010 ED – Предложения по учету у арендополучателей – «всегда финансовый лизинг» • Модель бухучета «право использования» (Right of use accounting model): Арендополучатель платит лизинговые платежи за право использования актива • Discount at rate lessor charges the lessee or lessee’s • incremental borrowing rate if lessor rate not available.

6. Для чего такая странная новая модель, основанная на активе «право использования»? • Reflects assets and liabilities arising in leases on the balance sheet • Consistent with Conceptual Framework’s definition of assets and liabilities • One accounting model for all leases – consistency and comparability • Can be applied to all leases without arbitrary ‘bright lines’

7. Предлагаемый учет у арендодателя *Plus initial direct costs ** Measured at an allocation of carrying amount of underlying asset *** Interest on residual based on estimated residual value—any profit on the residual asset is not recognised until asset sold or re-leased at end of lease term.

8. Пример нового учета аренды • Условия примера:

9. Пример продолжение

10. Представление информации в отчетности арендополучателя • Balance sheet • RoU asset presented as if owned • Liability to make lease payments • Statement of cash flows • Получение основной суммы долга (principal)финансовая деятельность (financing) • Процентные платежи (interest) как и другие процентные платежи – либо в финансовой, либо в операционной деятельности (as other interest payments are presented) • variable lease payments not included in RoU asset:  operating • short-term lease payments operating

11. Представление аренды у арендодателя • Balance sheet • Statement of cash flows • cash inflows from leases  operating activities on the face or notes on the face

12. Когда выйдет новый стандарт? – неизвестно. H2 2012 2012 TBD 2-3Q 2012 Publish Revised Exposure Draft* Consultation Issue Final Standard Redeliberations Effective date: TBD Comment letter period TBD Outreach Working group meetings Redeliberations Outreach Redeliberations – lessee subsequent measurement

13. Вопросы?