“Administración de Riesgos en el Sector Agropecuario: Experiencia del FIRA”

1. “Administración de Riesgos en el Sector Agropecuario: Experiencia del FIRA” Lima, Perú. Mayo de 2008.

2. Contenido • Antecedente • Estrategia en la Administración de Riesgos

3. FIRA participa con la mitad de la cartera en la actividad primaria del sector agropecuario Saldo de Cartera del Sector Agropecuario Actividad Primaria Miles de Millones de pesos de 2007 La Banca Comercial en el último año inicia un crecimiento en los apoyos al sector y FIRA participa con Garantía SIN Fondeo. La tendencia en los saldos de cartera está definida por FIRA.

4. En México, el acceso al crédito agropecuario está limitado por… • Falta de garantías • Altos costos de transacción • Elevado crédito informal • Tramitología • Falta de oportunidad • Insuficiencia • Percepción del riesgo del Intermediario Financiero

5. La Estrategia de FIRA para un Sistema Financiero Rural eficiente se centra principalmente en tres acciones • Fortalecer el Sistema Financiero Rural • Red de Intermediarios Financieros • Cobertura en regiones y comunidades rurales • Administración del riesgo para los IF • Fincas • Fondos de Segundas Pérdidas • Crédito estructurado • Productos apropiados • Acompañamiento y fortalecimiento técnico • Servicios integrales

6. Los Intermediarios Financieros No Bancarios en FIRA Entidades Instrumentos Accesible Oportuno Adaptado Suficiente Uniones Sofoles Sofomes Arrendadoras Factores Cajas Almacenadoras EACP Crédito Seguros Remesas Microcrédito Ahorro Garantías Coberturas Sistema Financiero Rural • Los IFNB están orientados hacia los sectores estratégicos para FIRA El 24% de los descuentos a PD1 Y PD2 se realiza a través de IFNB • Con los IFNB se logra mayor cobertura de los servicios que FIRA ofrece al sector rural 388 sucursales de IFNB a través de las cuales opera FIRA

7. FIRA ha incidido en factores que dan certidumbre al flujo de recursos al sector Acotar riesgo del costo financiero Cobertura de tasa Swap de tipo de cambio Riesgo cambiario y de tasa Mejora perfil de riesgos Garantías: cobertura crediticia Administración integral del riesgo Créditos estructurados Riesgos naturales y de precio Gestión y apoyos para seguros y coberturas de precios

8. Se incentiva la participación de los Intermediarios mediante el servicio de garantía. Participación de la Cartera Garantizada Millones de pesos de 2007 El riesgo del crédito se distribuye: FIRA, Intermediario, Acreditado con Garantías Líquidas, en diferentes modalidades acorde a la estructura del financiamiento. Saldo de Cartera Garantizada 2007 % de Cobertura Efectiva En el 2007 FEGA obtuvo de Standard & Poor´s la calificación de mxAA

9. Existe mayor eficiencia operativa. Subsidio en Tasa de Interés / Cartera Asociada Porcentaje A partir de 2008 el subsidio en tasa se focaliza a productores PD1 en actividad primaria. Cambio en tasa de referencia Costo por Cartera Centavos por cada unidad de cartera Se ha reducido en mas de 80% el costo por peso colocado.

10. Nuevo Esquema de Garantías FINCAS Fondos de primeras pérdidas Organizaciones de Acreditados COMPROMISOS Capitalización y Garantías Líquidas a IFNB Gobierno Federal 2008 Administración del RIESGO para los INTERMEDIARIOS PIDEFIMER FONAGA Fondos de Garantías 2das Pérdidas FEGA mxAA 11

11. FONAGA Inversión Fija Capital de Trabajo Todo el País Sur - Sureste Resto país Garantía Líquida Acreditados 10% 6.67% 14.29% 8.3% FONAGA 20% Maíz, Frijol, Sorgo y Trigo Otras Cadenas Todas las Líneas Cobertura de FEGA sobre saldos no cubiertos Sur-Sureste 80% ó 50% (opcional) Resto del país 50% (opcional)

12. Ante los incumplimientos de los acreditados operan 3 niveles de Cobertura Incumplimiento del acreditado 1.- Aplica el 10% de Garantía Líquida 2.- FONAGA: Pago 100% del saldo remanente hasta agotar: Los recursos reservados de cada Intermediario por tipo de crédito 3.- FEGA: Pago del 80% ó 50% (S-SE) y resto del país 50% a los IF que hayan optado por el servicio

13. Apoyo integral de FIRA a los productores ASESORIA FIRA • Acompañamiento para la organización e integración de los productores. Asistencia Técnica • Reembolso de costos de asesoría. Capacitación • Cursos, talleres, viajes de observación. Transferencia Tecnológica • Demostración de tecnologías sobresalientes

14. El acompañamiento de crédito y los apoyos tecnológicos genera un mejor impacto en el ingreso de los productores

15. ¡MUCHAS GRACIAS! Dirección General Lic. Rodrigo Sánchez Mujica www.fira.gob.mx