04 / 2006

1. PENGAB - wartości trendu cyklu 04 / 2006 KREDYTOWY BOOM Z okazji jubileuszu 15-lecia działalności Związku Banków Polskich, zapytaliśmy bankowców o całościową ocenę działalności i dorobku ZBP. Są one w zdecydowanej większości pozytywne. Pozytywnie ocenia dorobek Związku dziewięciu na każdych dziesięciu ankietowanych kierowników placówek. Powołanie sejmowej komisji śledczej do zbadania sektora bankowego wzbudza wśród bankowców negatywne odczucia. Jest to posunięcie postrzegane jako instrument czysto polityczny, wymierzony w Leszka Balcerowicza i poprzednich prezesów NBP, jak również w polityków odpowiedzialnych za prywatyzację sektora bankowego. W ocenie środowiska bankowego, prace nowej komisji negatywnie przełożą się na relacje społeczeństwa z sektorem bankowym, szczególnie w obszarze zaufania do niego i stosunku Polaków do zagranicznych banków i inwestorów. Bankowcy w bardzo ograniczonym stopniu podzielają negatywne opinie na temat funkcjonowania sektora bankowego, formułowane przez część parlamentarzystów, uzasadniających powołanie sejmowej komisji śledczej ds.. prywatyzacji banków . Zdecydowanie odrzucają przy tym tezę o tym, że działalność NBP i Komisji Nadzoru Bankowego wzbudza wiele zastrzeżeń. Kwietniowy indeks Pengab poszybował zdecydowanie w górę, wzrastając z 35,1 pkt. do 40,9 pkt. Jest to największa jego jednorazowa zwyżka od marca 2003 r. Poprawa wartości indeksu jest efektem znacznego wzrostu skumulowanego wskaźnika oceny, który zwyżkował o jedną trzecią. Korzystniejsze niż przed miesiącem są również oczekiwania rozwoju sytuacji na rynku, choć w warstwie prognoz skala poprawy nie jest tak duża jak w przypadku warstwy ewaluatywnej. Na rynku większości podstawowych produktów depozytowych zagościła wyraźnie lepsza koniunktura aniżeli obserwowana w marcu, wyjątkiem jest jedynie rynek bieżących depozytów dewizowych, gdzie odnotowano spadek popytu. Zdecydowanie nabrała tempa akcja kredytowa, szczególnie w segmencie kredytobiorców indywidualnych. W górę poszybował popyt na kredyty konsumenckie (niemal dwukrotny wzrost wartości salda ocen w porównaniu z marcem br.) ale znacząco wzrosło również zainteresowanie kredytami mieszkaniowymi. Sam za siebie mówi fakt, że cząstkowy wskaźnik koniunktury na rynku kredytów złotowych osiągnął najwyższą wartość od stycznia 1997 r. Wśród przedsiębiorstw obserwowano zdecydowanie wyższy popyt na kredyty o wartości do 1 mln euro. Zmalało zainteresowanie akcjami, wzrósł za to popyt na obligacje. W warstwie prognostycznej dominują oczekiwania nieznacznej poprawy koniunktury na rynkach depozytowych jak również rynku kredytowym. Znacząco wzrósł wskaźnik ogólnego klimatu koniunktury (o 9,7 pkt.), osiągając poziom 58 pkt., najwyższy od listopada 1997 r. Kwietniowy sondaż w placówkach bankowych został przeprowadzony w dniach 5-10 bm. W telefonicznym sondażu wspomaganym komputerowo (CATI) wzięło udział 200 placówek bankowych z całego kraju, reprezentujących wszystkie typy banków krajowych. PENGAB 1993 1994 1995 1996 1997 1998 1999 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 DEPOZYTY ZŁOTOWE Oceny. Wkłady na rachunkach bieżących ogółem rosły w 45 proc. placówek (w stosunku do marca – 1 pkt. proc. mniej): ludności w 49 proc. (+8), a podmiotów gospodarczych 39 proc. (+4). Spadek aktywności deponentów wystąpił łącznie w 12 proc. placówek (-5); ludności 9 proc. (-5), podmiotów gospodarczych 15 proc. (-2). Salda ocen, informujące o różnicy między odsetkiem placówek stwierdzających wzrost i spadek wynoszą: dla łącznych lokat bieżących 34 punkty (+4), klientów indywidualnych 41 punktów (+14) oraz korporacyjnych 24 punkty (+6). Lokaty terminowe rosły łącznie w 52 proc. placówek (w stosunku do marca - 5 pkt. proc. więcej). W segmencie gospodarstw domowych wzrastały w 53 proc. placówek (+3), a podmiotów gospodarczych w 40 proc. placówek (+6). Spadki wystąpiły: łącznie w 12 proc. oddziałów (-10); ludności 15 proc. (-7), podmiotów gospodarczych 11 proc. (-9). Wskaźniki netto, czyli salda ocen wynoszą: dla depozytów terminowych ogółem 40 pkt. (+15); gospodarstw domowych 38 pkt. (+10) oraz podmiotów gospodarczych 29 pkt. (+15). Oczekiwania. Wzrostu stanów lokat a’vista ogółem spodziewa się 52 proc. placówek (w stosunku do marca – bez zmian), spadek przewiduje 9 proc. (-2), a 39 proc. (+2) nie oczekuje zmiany. Wzrostu aktywności deponentów indywidualnych oczekuje 48 proc. (+3), a korporacyjnych 45 proc. (+5); spadek przewiduje odpowiednio 8 proc. (-2) i 7 proc. (-2). Saldo prognozy dla lokat łącznie wynosi 43 punkty (+2), gospodarstw domowych 40 punktów (+6), a podmiotów gospodarczych 38 punktów (+7). Poprawy sytuacji w zakresie depozytów terminowych ogółem spodziewa się 50 proc. oddziałów (-1), spadek przewiduje 13 proc. (-2), a 38 proc. (+4) nie oczekuje zmiany sytuacji. Wzrostu aktywności deponentów indywidualnych oczekuje 51 proc. (=), a instytucjonalnych 35 proc. (=); pogorszenia - odpowiednio 10 proc. (-6) i 9 proc. (-1). Salda prognozy wynoszą: ogółem 37 pkt. (+1), depozyty ludności41 pkt. (+6) oraz podmioty gospodarcze 26 pkt. (+1).

2. DEPOZYTY WALUTOWE Oceny. Wkłady na rachunkach bieżących ogółem rosły w 23 proc. placówek (-1); w segmencie ludności w 25 proc. (+6) i podmiotów gospodarczych 16 proc. (-2). Malały natomiast: ogółem w 15 proc. (+1), ludności 9 proc. (-5) oraz firm i instytucji niefinansowych 19 proc. (+9). Saldo oceny w odniesieniu do wkładów ogółem wynosi 8 punktów (-2), lokat ludności 16 punktów (+12) i depozytów podmiotów gospodarczych minus 2 punkty (-10). Depozyty terminowe ogółem rosły w 27 proc. placówek (+3), malejąc w 12 proc. (-2) i nie ulegając zmianie w 60 proc. (-1). Depozyty ludności wzrosły w 29 proc. (+6), podmiotów gospodarczych w 18 proc. (+1), malejąc odpowiednio w 10 proc. (-3) i 15 proc. (+2). Salda oceny kształtują się następująco: dla lokat ogółem 15 punktów (+5), lokat klientów indywidualnych 19 punktów (+10) oraz korporacyjnych 4 pkt. (=). Oczekiwania. Przewidywania wzrostowe dla wkładów a’vista ogółem formułuje 28 proc. placówek (-2), spadkowe - 10 proc. (-2), a 62 proc. (+4) nie oczekuje zmiany sytuacji. Wzrostu aktywności deponentów indywidualnych oczekuje 26 proc. placówek (-1), a podmiotów gospodarczych 26 proc. (+5). Spadek przewiduje odpowiednio 8 proc. (-4) i 7 proc.(-2). Salda prognoz są następujące: lokaty ogółem 18 punktów (=), gospodarstwa domowe 18 punktów (+3) oraz firmy i instytucje 19 punktów (+7). Wzrostu aktywności deponentów terminowych ogółem spodziewa się 30 proc. placówek (+2), spadku 11 proc.(-2), a 60 proc. nie przewiduje zmiany (=). Wzrost depozytów terminowych ludności przewiduje 31 proc. (+3), a podmiotów gospodarczych 21 proc. (+4); spadek - odpowiednio 9 proc. (-3) i 9 proc. (-1). Salda prognoz wynoszą: lokaty ogółem19 punktów (+4), ludności 21 punktów (+5), oraz podmioty gospodarcze 12 punktów (+5). KREDYTY ZŁOTOWE Oceny. Akcja kredytowa ogółem rosła w 80 proc. placówek (+12), malała w 4 proc. (-6) i nie zmieniła się w 17 proc. (-5). Wzrost kredytów dla ludności odnotowało 73 proc. placówek (+16), a na cele gospodarcze 70 proc. oddziałów (+9); spadek wystąpił odpowiednio w 2 proc. (-10) i 6 proc. (-4). Saldo ocen dla kredytów ogółem wynosi 77 punktów (+19), kredytów dla ludności 71 punktów (+26) oraz podmiotów gospodarczych 65 punktów (+14). Oczekiwania. Rozwoju akcji kredytowej ogółem spodziewa się 94 proc. placówek (+2), dla ludności 84 proc. (+3)i 84 proc. dla klientów korporacyjnych (=). Spadek akcji kredytowej ogółem przewiduje: 0 proc. (-1), kredytów dla ludności 1 proc. (-1), a podmiotów gospodarczych 0 proc. (-1). Salda prognoz wynoszą: w odniesieniu do kredytów ogółem 94 punkty (+3), ludności 84 punktów (+5), podmiotów gospodarczych 84 punkty (+1). OPROCENTOWANIE KREDYTÓW Oprocentowanie kredytów pozostało bez zmian w61 proc. (+13), w 38 proc. zmalało (-10). Utrzymania ceny kredytu na obecnym poziomie spodziewa się 72 proc. (+19), zmniejszenia 25 proc. (-20), a wzrostu 4 proc. (+1). 2 Monitor Bankowy - ZBP/Pentor 04’2006

3. KREDYTY NIEREGULARNE (ZAGROŻONE) Kredyty nieregularne dla ludności wzrastały w 11 proc. placówek (-1), malejąc w 25 proc. (-1) i nie zmieniając się w 64 proc. (+2). Saldo oceny pozostało na poziomie minus 14 punktów (=). Wzrost wartości kredytów nieregularnych przewiduje 10 proc. placówek (=), spadek 26 proc. (+2), a 64 proc. (-3) nie przewiduje zmiany. Saldo prognozy spadło do poziomu minus 15 pkt (-1). KREDYTY WALUTOWE Kredyty walutowe rosły w 35 proc. placówek (+12), malały w 16 proc. (-6), a w 49 proc. (-6) nie wystąpiły zmiany. Saldo oceny wzrosło do poziomu 19 punktów (+18). Wzrostu akcji kredytowej w walutach obcych spodziewa się 35 proc. (+1), spadku 17 proc. (-1), a 47 proc. (-1) nie spodziewa się zmiany. Saldo prognozy wynosi 18 punktów (+1). KREDYTY O WARTOŚCI DO 1 MLN EURO UDZIELANE PRZEDSIĘBIORSTWOM Wzrost liczby kredytów o wartości do 1 mln EURO wystąpił w 43 proc. placówek (+9), spadek w 3 proc. (-4), a w 54 proc. nie nastąpiły zmiany (-5). Wskaźnik oceny netto wyniósł 40 pkt. proc. (+13). Wzrost liczby kredytów o wartości do 1 mln EURO przewiduje 59 proc. (+7), spadek 1 proc. (+1), a 41 proc. nie przewiduje zmiany (-7). Wskaźnik prognozy wynosi 58 pkt. (+6). KREDYTY KONSUMENCKIE DLA OSÓB PRYWATNYCH Wzrost kredytów konsumenckich dla osób prywatnych wystąpił w 72 proc. placówek (+18), spadek – w 1 proc. (-15), a w 27 proc. kredyty oceniono na niezmienionym poziomie (-3). Wskaźnik netto wynosi 72 pkt. proc. (+34). Kredyty konsumenckie dla osób prywatnych wzrosną według 81 proc. placówek (+5), zmaleją według 2 proc. (+1), a 18 proc. nie przewiduje zmiany (-5). Wskaźnik prognozy wynosi 79 pkt. (+4). KREDYTY MIESZKANIOWE DLA OSÓB PRYWATNYCH Wzrost kredytów mieszkaniowych dla osób prywatnych wystąpił w 70 proc. placówek (+10), spadek w 4 proc. (-7), a w 26 proc. kredyty oceniono na niezmienionym poziomie (-3). Wskaźnik oceny netto wyniósł 66 pkt. proc. (+17). Kredyty mieszkaniowe dla osób prywatnych wzrosną według 82 proc. placówek (-1), zmaleją według 2 proc. (+1), a 17 proc. nie przewiduje zmiany (+1). Wskaźnik prognozy wynosi 80 pkt. (-2). AKCJE I OBLIGACJE Wzrost popytu na akcje stwierdzono w 26 proc. placówek (-5), spadek w 8 proc. (+3), brak zmian w 66 proc. (+2). Saldo oceny spadło do poziomu 18 pkt. (-8). Wzrost popytu na obligacje odnotowało 25 proc. placówek (+7), spadek 11 proc. (=), a 64 proc. nie stwierdziło zmiany popytu (-6). Saldo oceny wzrosło do 14 pkt. (+7). Wzrostu popytu na akcje spodziewa się 32 proc. (-6), spadku 5 proc. (-2), a 63 proc. (+8) nie przewiduje zmiany. Saldo prognozy spadło do 27 punktów (-4). Wzrost popytu na obligacje przewiduje 32 proc. (+7), spadek 13 proc. (+4), a 55 proc. (-11) spodziewa się stabilizacji popytu na obecnym poziomie. Saldo prognozy wynosi 20 pkt. (+3). . 3 Monitor Bankowy - ZBP/Pentor 04’2006

4. JEDNOSTKI FUNDUSZY INWESTYCYJNYCH Wzrost popytu na jednostki funduszy inwestycyjnych zaobserwowało 60 proc. placówek (=), spadek 3 proc. (=), a w 37 proc. nie stwierdzono zmian (=). Saldo wynosi 57 pkt. (-1). Wzrost popytu przewiduje 62 proc. (-3), spadek 6 proc. (+4), a 33 proc. (=) nie spodziewa się zmiany. Saldo prognozy wynosi 56 pkt. (-7). POLISY UBEZPIECZEŃ NA ŻYCIE Wzrost popytu na polisy zaobserwowało 37 proc. placówek (+6), spadek 4 proc. (+1) i brak zmian w 59 proc. (-7). Saldo oceny wzrosło do poziomu 33 pkt. (+4). Wzrost popytu na polisy przewiduje 41 proc. (+2), spadek 3 proc. (+1), a 55 proc. nie spodziewa się zmiany (-4). Saldo prognozy pozostało na poziomie 38 pkt. (=). RACHUNKI OSZCZĘDNOŚCIOWO-ROZLICZENIOWE Liczba nowo otwieranych ROR-ów rosła w 56 proc. placówek (-2), malała w 5 proc. (-1) i nie zmieniła się w 39 proc. (+2). Saldo oceny spadło do 51 punktów (-1). Wzrostu liczby nowo otwieranych rachunków spodziewa się 64 proc. placówek (-2), spadku 1 proc. (=), a 35 proc (+2) nie przewiduje zmiany. Saldo prognozy wyniosło 63 pkt. (-3). OGÓLNA SYTUACJA EKONOMICZNA (WOKKB - 58,0) O poprawie swej ogólnej sytuacji ekonomicznej informuje 55 proc. placówek (+15). Pogorszenie wystąpiło w 4 proc. (=), a 42 proc. oddziałów nie odnotowało zmiany sytuacji (-15). Saldo oceny wzrosło do 51 punktów (+15). Poprawa kondycji ekonomicznej wystąpiła w 47 proc. oddziałów banków z przewagą kapitału krajowego (+13), 56 proc. banków z przewagą kapitału zagranicznego (+10), 55 proc. banków giełdowych (+6) i 63 proc. banków spółdzielczych (+31). Poprawy sytuacji ekonomicznej spodziewa się67 proc. ankietowanych placówek (+4), pogorszenia 2 proc.(-1), a 32 proc. nie przewiduje zmiany (-3). Wskaźnik prognozy netto wzrósł do 65 pkt. (+4). Wskaźnik ogólnego klimatu koniunktury (WOKKB), obliczany jako średnia arytmetyczna sald odpowiedzi na oba pytania dotyczące ogólnej sytuacji ekonomicznej - tzn. obecnej i przewidywanej, wzrósł o 9,7 pkt. i wynosi obecnie 58,0 pkt. Jest to wartość o 8,7 pkt. wyższa niż w analogicznym miesiącu roku ubiegłego (kwiecień 2005 - 49,3). WSKAŹNIK KONIUNKTURY BANKOWEJ – 40,9 pkt. Index PENGAB traktowany jako syntetyczny wskaźnik koniunktury w placówkach bankowych wzrósł o 5,8 pkt. w stosunku do marca (z 35,1 do 40,9). PENGAB jest wyższy niż w kwietniu ub. r. o 7,3 pkt. Skumulowany wskaźnik ocen wyniósł 36,8 pkt. i jest wyższy niż marcowy o 9,3 pkt., natomiast skumulowany wskaźnik prognoz wzrósł z 42,8 do 45,0 pkt., czyli o 2,2 pkt. Index Pengab w grupie placówek z przewagą kapitału krajowego wzrósł z 33,6 do 42,5 (o 8,9 pkt.), w grupie banków giełdowych- wzrósł z 32,1 do 36,9 (o 4,8 pkt.), z przewagą kapitału zagranicznego – wzrósł z 33,9 do 35,9 (o 2 pkt.), w grupie banków spółdzielczych - wzrósł z 40,2 do 50,2 (o 10 pkt.). STOPY PROCENTOWE Placówki przewidują na koniec 2006 roku następujące oprocentowanie (dane uśrednione): • kredytu lombardowego – 5,28 proc. (+0,05 pkt.) • redyskonta weksli - 4,11 proc. (+0,07 pkt.) • kredytu na cele gospodarcze – 7,60 proc. (-0,78 pkt.) • lokaty trzymiesięcznej – 2,60 proc. (+0,03 pkt.) 4 Monitor Bankowy - ZBP/Pentor 04’2006

5. INFLACJA Bankowcy przewidują, że w 2006 roku w okresie grudzień - grudzień inflacja wyniesie 2,50 proc. (dane uśrednione). W porównaniu z pomiarem marcowym oznacza to wzrost o 0,18 pkt. Mediana wynosi 2 proc. Reprezentanci banków z przewagą kapitału krajowego szacują stopę inflacji na 2,19 proc, banków spółdzielczych- 2,56 proc., banków giełdowych - 2,74 proc. i banków z przewagą kapitału zagranicznego - 2,68 proc. KURS DOLARA I EURO Oczekiwania kursowe wobec dolara i euro według przewidywań (uśrednionych) na koniec 2006 roku wynoszą dla ceny dolara - 3,34 zł (mediana – 3,29), a dla euro - 3,93 zł (mediana 3,92). Są zatem wyższe o 5 groszy dla dolara i wyższe o 5 groszy dla euro w porównaniu z marcem br. PYTANIA DODATKOWE Ocena wieloletniej działalności i dorobku Związku Banków Polskich Dziewięciu na dziesięciu kierowników placówek ocenia 15-letnią działalność i dorobek ZBP pozytywnie (zdecydowanie pozytywnie - 12%, raczej pozytywnie - 78%). Negatywne oceny formułuje co dzesiąty reprezentant banków szczebla oddziałów (raczej negatywne - 7%, zdecydowanie negatywne - 2%). Odczucia wobec powołania sejmowej komisji śledczej do zbadania sektora bankowego Bankowcy raczej negatywnie odnoszą się do faktu powołania sejmowej komisji śledczej ds. sektora bankowego. Trzy czwarte ocenia takie posunięcie negatywnie, 7% pozytywnie. Jednocześnie co piąty kierownik placówki formułuje oceny neutralne, nie oceniając faktu powołania komisji ani pozytywnie, ani negatywnie. Bankowcy są również zgodni co do charakteru ww. komisji, w zdecydowanej większości oceniając ją jako polityczny instrument przeciwko Leszkowi Balcerowiczowi i wcześniejszym prezesom NBP. Niespełna piąta część bankowców postrzega powołanie komisji jako autentyczny krok w kierunku wyjaśnienia nieprawidłowości związanych z prywatyzacją sektora bankowego. Wpływ pracy sejmowej komisji śledczej do zbadania sektora bankowego na jego społeczną percepcję i zachowania wobec ofert banków W ocenie bankowców, prace komisji odcisną najbardziej negatywne piętno na zaufaniu do sektora bankowego oraz stosunku Polaków do zagranicznych inwestorów i banków. Ucierpi również wizerunek i reputacja banków wśród klientów i opinii publicznej. Relatywnie w najmniejszym stopniu prace komisji położą się cieniem na poziomie cen usług bankowych w Polsce oraz skłonności ludności do korzystania z usług tego sektora. Związek Banków Polskich obchodzi w tym roku jubileusz 15-lecia swojej działalności. Jaka jest Pana(i) generalna ocena wieloletniej działalności i dorobku Związku? ŚREDNIA 3.0 N = 200 Jakie odczucia wzbudza w Panu(i) powołanie sejmowej komisji śledczej do zbadania sektora bankowego? ŚREDNIA 2.0 N = 200 5 Monitor Bankowy - ZBP/Pentor 04’2006

6. Czy Pana(i) zdaniem powołanie sejmowej komisji śledczej do zbadania sektora bankowego to przede wszystkim: Oceny systemu bankowego w Polsce Bankowcy dość zgodnie odrzucają tezę, że działalność NBP i Komisji Nadzoru Bankowego wzbudza wiele zastrzeżeń (86%). Wśród reprezentantów banków nie znajduje szerszej akceptacji opinia o niskich ocenach systemu bankowego w Polsce (27%), o jego nadmiernej koncentracji (27%) oraz o zawyżonych cenach usług bankowych w Polsce (39%). Połowa bankowców (54%) jednak zgadza się z opinią, że w polskim systemie bankowym nadmiernie reprezentowany jest kapitał zagraniczny. Opinia ta znajduje szczególnie wysoką akceptację wśród reprezentantów banków spółdzielczych (70%). Również kierownicy placówek banków spółdzielczych w największym stopniu podzielają opinię o nadmiernej koncentracji sektora bankowego. . N=200 Jaki będzie wpływ prac sejmowej komisji śledczej do zbadania sektora bankowego na: ŚREDNIE Czy zgadza się Pan(i) bądź nie zgadza z opinią, że ŚREDNIE Monitor Bankowy - ZBP/Pentor 04’2006 6