Informe Mensual de Resultados al H. Consejo de Administración

1. Informe Mensual de Resultados al H. Consejo de Administración Julio de 2008

2. Tablero de Gestión Estratégica Resultados por dimensión del TGE Dimensión Humana Dimensión Procesos Dimensión Financiera Dimensión Institucional y de Servicio Asuntos relevantes Observaciones y recomendaciones de la CNBV Contenido

3. Tablero de Gestión Estratégica Crear valor para la sociedad contribuyendo a que los trabajadores, sobretodo los de menores ingresos y sus familias, tengan una mejor calidad de vida logrando la satisfacción de sus necesidades de vivienda y retiro Institucional y de Servicio Humana Procesos Financiera Comunidad Fortalecer las capacidades y actitudes para el cumplimiento de los objetivos estratégicos, con excelencia en el servicio Facilitar el acceso a recursos a más derecho-habientes, para así satisfacer sus necesida- des de vivienda Asegurar viabilidad financiera a largo plazo según estándares internaciona- les Alinear las decisiones de los agentes políticos, económicos y sociales con las necesidades de vivienda del País Optimizar el proceso de toma de decisiones a través de un Gobierno Institucional ejemplar Adecuar el marco jurídico hacia las necesidades de INFONAVIT Construir alianzas locales que contribuyan al logro de metas Imagen Institucional Ser una Institución reconocida por la excelencia en el servicio y su profunda vocación social, autónoma y tripartita Ser una de las mejores opciones para trabajar, que fortalezca el desarrollo personal, profesional y la calidad de vida Fortalecer la buena imagen pública basada en la transparencia, eficiencia, innovación, rendición de cuentas a la sociedad y orientación a servicio Incrementar recursos canalizados de fuentes alternas de financia-miento Valor al Derechohabiente Desarrollar y diversificar productos adecuados para cada segmento social a atender Exceder las expectativas de servicio de nuestros usuarios Beneficiar a los derecho-habientes con rendimientos competiti- vos a sus ahorros Garantizar que las personas del INFONAVIT ampliado cuenten con las capacidades y actitudes en cultura y niveles de servicio para alcanzar los objetivos estratégicos Eficiencia Financiera Eficientar fuentes alternas de financiamiento sostenibles Administrar riesgo crediticio, operacional y de mercado Generar ahorros por eficiencia en el uso de recursos Incrementar ingresos por recaudación y cobranza de crédito Eficiencia Operativa Desarrollar eficaz- mente la red de procesos sustantivos del INFONAVIT ampliado. Desarrollar procesos internos sustantivos de excelencia

4. Resultados Dimensión Humana

5. Dimensión Humana Julio 2008 • El Infonavit ha sido premiado como una de las 100 Mejores Empresas para Trabajar en Latinoamérica 2008 En una encuesta realizada por la empresa “Great Place To Work” participaron más de 1,100 empresas de 9 países de Latinoamérica, representando a 1.6 millones de empleados. 20 de las empresas premiadas tienen más de 2,500 empleados, de las cuales, 5 son de México y una de éstas es el Infonavit. ¡ Hacer del Infonavit un mejor lugar para trabajar, nos permite atraer, desarrollar y retener a los mejores talentos !

6. 7,044 asesores certificados registrados con el Infonavit a nivel nacional. El derechohabiente puede consultar los nombres y fotografías de los asesores certificados en su estado, a fin de corroborar que la persona que lo asesora está certificada. Dimensión Humana Julio 2008 Programa de asesores certificados registrados ante el Infonavit A partir de julio de 2008 es obligatorio que todas las solicitudes de crédito, a nombre de un derechohabiente, sean presentadas por un Asesor Certificado con registro ante el Infonavit.

7. Resultados Dimensión Procesos

8. Dimensión Procesos Enero - junio de 2008 Recompensas de Administración de la Cartera Recompensas: Para fomentar el pago continuo y reconocer a los acreditados cumplidos, de enero a junio se entregaron más de 3,000 recompensas. • Hasta 12 meses gratis:2,999 acreditados por un monto de $57,889,761. • 10% de descuento por liquidación total:42 acreditados por un monto de $416,497. • Estudios Socio-Económicos: A través de la UNAM se han practicado 7,383 estudios socioeconómicos, beneficiando a 2,710 familias y a 11,046 personas.

9. Dimensión Procesos Julio 2008 Se amplía el padrón de empleados obligados a presentar su Declaración Patrimonial ante la Contraloría Interna Como una mejor práctica en materia de rendición de cuentas y transparencia, se está ampliando el padrón de empleados obligados a presentar su Declaración Patrimonial ante la Contraloría Interna del Infonavit. • Subgerentes 321 • Consultores Sr. 71 • Otros 118 • Total 510

10. Dimensión Procesos Julio 2008 Grupo ALFA se incorpora al régimen del Infonavit Grupo ALFA: “Cada vez nos resulta más difícil competir con el Infonavit en el otorgamiento directo de la prestación”.

11. Resultados Dimensión Financiera

12. Dimensión Financiera: Variables Macroeconómicas Expectativa: Inflación 4.74% Cetes 28d 7.77% (cierre 2008) Fuente: Encuesta de Junio sobre las expectativas de los especialistas en economía - Banxico julo 1, 2008

13. Dimensión Financiera: Estado de Resultados (preliminar) (Millones de pesos)

14. Dimensión Financiera: Balance General (preliminar) (Millones de pesos)

15. Dimensión Financiera: Ingresos a junio de 2008 * * * Ingresos totales por $56,086 millones de pesos *Cifras en millones de pesos

16. Dimensión Financiera 27 de julio 2008 Análisis de la derrama económica • Considerando que la meta de 500 mil créditos se mantuvo, es importante mencionar que, haciendo un comparativo con el año pasado: • La derrama del programa de financiamientos del Infonavit se incrementó 28%. • El número de créditos formalizados se incrementó en 20%.

17. Dimensión Financiera: Recaudación Fiscal Recaudación Oportuna Recaudación Oportuna más 60 Días Corte 31 de mayo de 2008 Corte 18 de julio de 2008 Recaudación Oportuna del 2do. Bimestre de 2008: 94.83% Recaudación Oportuna +60 días, para el 2º Bimestre de 2008: 98.41%

18. Dimensión Financiera: Recaudación Fiscal GPG-ING FISC-01 Avance Nacional en Ingresos de Fiscalización Meta acumulada $ 2,679.70 mdp Ingresos acumulados $ 2,791.31 mdp Avance 104.16%

19. Incorporación de nuevos aportantes y derechohabientes Dimensión Financiera Junio – julio 2008 DIF del Estado de Guerrero Universidad Autónoma de Nuevo León Trabajadores beneficiados: 700 Trabajadores beneficiados: 2 mil 500 Instituto Campechano Trabajadores beneficiados: 600 Instituto del Catastro del Estado de Puebla Tribunal Superior de Justicia del Estado de Zacatecas Trabajadores beneficiados: 150 Trabajadores beneficiados: 431

20. Standard & Poor’s aumentó la calificación, en la escala global, de “BBB+” en el largo plazo, y de “A2” para el corto plazo, con perspectiva estable, y confirmó la calificación local “mxAAA” con perspectiva estable. Dicha calificación está basada en el sólido perfil operativo del Instituto, además del crecimiento en la cartera de créditos y la eficiencia en las atribuciones fiscales, lo que se refleja en una mejor posición financiera del Infonavit. Dimensión Financiera Julio 2008 Standard & Poor’s: Aumentó la calificación institucional

21. Se informó de las recomendaciones de la CNBV al H. Consejo de Administración del mes de junio de 2008. Mediante oficio SGPF-CFA-CG-0094-08, del 04 de julio de 2008, se dio respuesta puntual a las observaciones y recomendaciones realizadas al Instituto, y estamos en espera de su respuesta. En la sesión Núm. 11 del Comité de Riesgos, celebrada el 29 de julio de 2008, se presentó la Metodología de Cálculo de Pérdida Esperada, como parte de las recomendaciones de la CNBV. Dimensión Financiera Julio 2008 Seguimiento a las observaciones y recomendaciones de la CNBV

22. Dimensión Financiera Julio 2008 Impacto en la remuneración a la Subcuenta de Vivienda por el incremento de la inflación • El presupuesto de Ingresos y Egresos 2008 contempla remunerar en un 4% de tasa real a la Subcuenta de Vivienda, considerando una inflación del 3%. • El incremento de precios observado durante este año y las expectativas de cierre anual, nos hacen suponer que la inflación se ubicará en un 5%. • Un cambio de 200 puntos base en la tasa de remuneración a la Subcuenta de Vivienda, implica una erogación aproximada de $8,745 millones de pesos y tiene un impacto en capital de 160 puntos base.

23. Dimensión Financiera Julio 2008 Acciones para abatir la evasión y elusión de obligaciones patronales, en coordinación con el SAT y el IMSS Incremento de trabajadores en cooperativas a verificar

24. Resultados Dimensión Institucional y de Servicio

25. Dimensión Institucional y de Servicio Créditos al 27 de julio de 2008 • 270,610 créditos formalizados (100% de la meta a la fecha) • Tubería: 29,511 créditos (+ formalizados: 300,121, 111% arriba de la meta)

26. Dimensión Institucional y de Servicio

27. Dimensión Institucional y de Servicio Créditos formalizados más tubería 20% Créditos formalizados al 27 de julio, ejercidos más tubería: 2007 vs. 2008

28. Vivienda Tradicional Cofinanciamiento CT BI Vivienda Económica Dimensión Institucional y de Servicio Inicio de vivienda 245,204 • En el periodo enero-junio de 2008 se registraron 245,204 viviendas: • 11% más respecto a 2007. • 27% respecto a 2006. 220,666 FUENTE: Sistema SAP-BW, Datamart de Registro de Oferta

29. Dimensión Institucional y de Servicio Demanda potencial y créditos ejercidos por cajón salarial De los 270,610 créditos otorgados en 2008, 66 de cada 100 son para derechohabientes con ingreso menor a 4 VSM

30. Asuntos RelevantesGenerales

31. Asuntos Relevantes 7 de julio de 2008 La Benemérita Universidad Autónoma de Puebla se suma a la estrategia de cobranza social del Infonavit La BUAP realizará estudios socioeconómicos a trabajadores que hayan solicitado la reestructura de su crédito y que enfrenten situaciones críticas (enfermedad del acreditado o de alguno de sus dependientes, incapacidad total o permanente, jubilación insuficiente, ruptura familiar, entre otros).

32. De acuerdo con la resolución RCA-2264-06/08 del H. Consejo de Administración, correspondiente a su sesión 686, celebrada el 25 de junio de 2008, donde se facultó al Comité de Riesgos para que estudie y apruebe, en su caso, la propuesta para establecer nuevas políticas de ajuste en el riesgo de la originación crediticia, se informa a este Órgano de Gobierno que en la sesión Num. 11 del citado Comité, celebrada el 29 de julio de 2008, se presentó, con carácter informativo, un análisis de los factores de riesgo del puntaje actual y su impacto en los niveles de desempleo, así como de las posibles políticas de ajuste que deberán considerarse para su implementación. Asuntos Relevantes Políticas de ajuste en el riesgo de la originación crediticia 29 de julio de 2008

33. Asuntos Relevantes 16 de julio de 2008 Se entregaron las primeras viviendas ecológicas en Tamaulipas • En un evento en el que participó el Gobernador Eugenio Hernández Flores, se entregaron las primeras viviendas ecológicas que se financian en Tamaulipas, correspondientes al programa de Hipotecas Verdes del Instituto. • El fraccionamiento Sierra Vista es el primero del Estado con viviendas equipadas con tecnologías amigables con el medio ambiente. El plan maestro considera 120 casas con calentadores solares, sistemas ahorradores de agua, recubrimientos térmicos en muros y losas, tinacos bicapas, además de árboles de sombra y frutales, que les redundarán en ahorros cercanos a $300 pesos mensuales.

34. Asuntos Relevantes Agosto de 2008 Invitación al 9º Concierto por la vivienda Infonavit 29 de agosto de 2008 20:00 horas Sala Nezahualcóyotl